柳德焕小的时候很胆小，妈妈不在身边的话就一句话都不说，他的父母想到了“学习表演”的方法，让他改掉这种过于内向的性格。
8岁那年，柳德焕登上了戏剧表演的舞台，并且通过MBC的电视剧《田园日记》正式出道 。
2001年，柳德焕与安胜基、罗文熙和裴宗玉等一起为韩国动画奇幻电影《美丽密语》配音 。
2002年，柳德焕出演喜剧片《四房窸敌》。
2004年，柳德焕出演喜剧片《我的小小新娘》 。
2005年，柳德焕出演影片《欢迎来到东莫村》，饰演一位人民军少年士兵 。
2006年，柳德焕主演喜剧励志片《天下壮士麦当娜》，饰演向往成为明星麦当娜一样的女人的高中少年“吴东久”一角。为了完成这个角色，柳德焕不仅努力增肥30公斤，还认真地学习了摔跤。凭借该片获得釜山影评人奖最佳新晋主角和青龙新人大奖 [8-9] ；同年，获得第9届导演剪辑奖最佳新人奖。
2009年，柳德焕与黄政民合作主演惊悚悬疑片《影子杀人》，饰演坚持科学是行动依据的热血医学学徒“光秀”一角。[11-12] 。
2010年，柳德焕主演OCN犯罪剧《神的测验》，饰演韩国最顶级的神经外科专家“韩振宇”一角。该剧讲述的是韩国的顶尖监察医生队伍的推理、原因不明的神秘案件等内容 。
2011年6月，柳德焕主演OCN犯罪剧《神的测验2》，饰演自称是天才的傲慢怪才医生“韩振宇”一角 。
2012年，柳德焕第一次自编自导《等待张俊焕》，这是一部13分钟的手机微电影，故事内容和灵感来自于张俊焕导演；5月，主演OCN犯罪剧《神的测验3》，饰演自称是天才的傲慢怪才医生“韩振宇”一角 ；8月，出演SBS古装穿越剧《信义》，饰演第31代高丽王“恭愍王”一角 。
2013年3月27日，柳德焕在自己的网站上发布了他自编自导的第2部名为《ThestoryofMAN&WOMEN》短篇作品，此短篇作品分为4个部分，Part-01《Couple》、Part-02《Friend》、Part-03《UnrequitedLove》、Part-04《Sincerely》。
2014年，柳德焕主演犯罪剧《神的测验4》，饰演自称是天才的傲慢怪才医生“韩振宇”一角，被称为“韩国豪斯医生”[17-19] 。
2018年，柳德焕主演JTBC法庭题材剧《汉谟拉比小姐》，饰演男主林巴伦的好友，中央地方法院“最高情报员”，民事43部右陪席法官“郑宝王”一角 ；11月，确定回归OCN犯罪剧《神的测验5》，继续饰演该系列男主角自称是天才的傲慢怪才医生“韩振宇”一角。
2020年3月，柳德焕与金瑞亨合作主演SBS悬疑刑侦剧《无人知晓》，饰演新星财团第一任理事长之子，新星中学化学老师李善宇 。
